riesgo de liquidez

RIESGO DE LIQUIDEZ

ESPE
GESTION DEL RIESGO FINANCIERO
Eco. Juan C. Palacios V.

… recordando

NORMATIVA SBS
LIBRO I.- NORMAS GENERALES PARA LA APLICACIÓN DE LA LEY
GENERAL DE INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO
CAPITULO I.- DE LA GESTION INTEGRAL Y CONTROL DE RIESGOS
(incluido con resolución No JB-2004-631 de 22 de enero del 2004)

• Riesgo.- Es la posibilidad de que se produzca un hechogenerador de
pérdidas que afecten el valor económico de las instituciones.
• Administración de riesgos.- Es el proceso mediante el cual las
instituciones del sistema financiero identifican, miden, controlan / mitigan
y monitorean los riesgos inherentes al negocio, con el objeto de definir el
perfil de riesgo, el grado de exposición que la institución está dispuesta a
asumir en el desarrollo del negocioy los mecanismos de cobertura, para
proteger los recursos propios y de terceros que se encuentran bajo su
control y administración.
• Exposición.- Está determinada por el riesgo asumido menos la cobertura
implantada.
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… recordando

FACTORES DE RIESGO
Commodities

Tipos de interés
Riesgos de
mercado

Riesgo crédito

Riesgos

Tipos de cambio

Renta Variable

Riesgo de liquidez

Riesgo legalRiesgo operacional

Riesgo Reputacional
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… recordando

NORMATIVA SBS
CAPITULO I.- DE LA GESTION INTEGRAL Y CONTROL DE RIESGOS
(incluido con resolución No JB-2004-631 de 22 de enero del 2004)

• Riesgo de liquidez.- Es la contingencia de pérdida
que se manifiesta por la incapacidad de la institución
del sistema financiero para enfrentar una escasez de
fondos y cumplir sus obligaciones, y quedetermina la
necesidad de conseguir recursos alternativos, o de
realizar activos en condiciones desfavorables

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Funciones del Directorio
•

Aprobar políticas, estrategias y procedimientos que incluyan al menos lo siguiente:
– Mecanismos para obtener los recursos, a costos razonables y suficientes para
garantizar el giro normal del negocio
– La composición de los activos y pasivos
– El manejo de laliquidez en las monedas en las que opera
– El nivel de confianza respecto de los instrumentos que utilice para ajustar la
posición de liquidez
– Vencimientos de sus pasivos
– Posibilidad de realizar los activos
– Herramientas para hacer un seguimiento efectivo para el control de los riesgos de
liquidez. Acciones correctivas y planes de contingencia.
Las políticas, estrategias y procedimientosdeberán ser compatibles con el volumen y
complejidad de las operaciones que realiza la institución controlada.

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Funciones del Comité de Riesgos
•

Vigilar que políticas, estrategias y procedimientos son aplicadas de manera
integral en la institución.

•

Establecer sistemas de control central de la liquidez y de medición de los riesgos
de liquidez, respecto de posiciones o negocios individualmenteconsiderados, así
como del riesgo consolidado de la institución.

•

Establecer e implementar planes de contingencia frente a los riesgos de liquidez,
considerando escenarios, y evaluar su efectividad y rapidez de respuesta.

•

Establecer los sistemas de información oportunos

•

Establecer estrategias y políticas para el manejo diario de la liquidez;

•

Elaborar los manuales internos respecto delriesgo de liquidez, los que deben
recoger políticas, estrategias y procedimientos.

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RIESGO DE LIQUIDEZ
MODELO CONCEPTUAL
Determinación de las fuentes de riesgos y
definición de áreas de impacto

Análisis del comportamiento histórico
de activos y pasivos
Determinación de los modelos de cuantificación

Propuestas de políticas y normatividad

Monitoreo y mitigación del riesgo
de mercado yliquidez

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RIESGO DE LIQUIDEZ
MODELO CONCEPTUAL
Determinación de las fuentes de riesgos y
definición de áreas de impacto
Análisis del comportamiento histórico
de activos y pasivos
• Liquidez.- Identificar las variables que afectan la liquidez de la
organización
y evaluar como
situación
de iliquidez afectaría a la
Determinación
de losuna
modelos
de cuantificación
misma.
• Mercado.- Identificar y...